Aplicación de herramientas y técnicas de análisis financiero en la cooperativa de transportes Loja – internacional de la ciudad de Loja, período 2009 – 2011

Abstract

La Cooperativa de Transportes Loja es una empresa lojana dedicada al transporte público, de carga y encomiendas que actualmente lleva 51 años de servicio a la colectividad, desconoce y no aplica Análisis Financiero como herramienta de control de los recursos económicos y financieros que permita la recopilación, interpretación, comparación y estudio de los estados financieros para determinar si la empresa cuenta con un nivel de liquidez, rentabilidad, solidez y endeudamiento apropiado, por lo que se requiere de la “Aplicación de herramientas y técnicas de Análisis Financiero en la Cooperativa de Transportes Loja, período 2009 – 2011”.

Por tanto, se realizó un análisis situacional que hace referencia al estudio del entorno externo e interno de la empresa a través de la matriz FODA; lo que permitió determinar puntos fuertes de la empresa y en base a las debilidades se plantearon propuestas de mejora que tiendan a maximizar el valor del la misma.

En lo concerniente al Análisis Vertical del año 2011 se determinó que el total de Activos corresponde a USD 3.172.846,61, teniendo mayor concentración los activos no corrientes; los Pasivos representan el 45.43% debido a que en su mayoría tiene pasivos corrientes, es decir se encuentra en manos de los acreedores; por otro lado el Patrimonio representa el 54.57% que corresponde a los dueños de la empresa. Los ingresos corresponden a USD 5.849.605,35 y los gastos equivalen al 98,98%, dando un excedente del ejercicio del 1,02%. En lo que respecta al análisis horizontal para el período 2009 – 2011, se evidenció los incrementos y disminuciones ocurridas en las cuentas de las cuales está compuesto el Balance General y el Estado de Pérdidas y Ganancias.

El análisis vertical y horizontal admitió conocer la composición financiera y la variación de las cuentas ocurridas en el período, todo esto implicó el cálculo e interpretación de porcentajes y tendencias valorando el desempeño financiero y operacional de la empresa lo que permite tomar decisiones acertadas con el fin de de garantizar el empleo racional de los escasos recursos materiales, laborales y financieros.

Por otro lado se muestra los indicadores financieros aplicados a la Cooperativa de Transportes, cuyos resultados permitieron conocer a cabalidad el nivel de Liquidez que en este caso para la Cooperativa analizada es de 0,99 centavos, dado que tiene Capital de Trabajo en volumen; en lo concerniente a los indicadores de actividad como es la Rotación de Inventarios, Rotación de Cuentas por Cobrar y Rotación de Cuentas por Pagar no es la adecuada. El nivel de Endeudamiento es aceptable, tomando en cuenta que la empresa tiende a concentrar sus deudas a corto plazo, lo que implica un riesgo al no poderlas cumplir en un determinado momento; finalmente la Rentabilidad es de 1.8%, puesto que no existe un buen manejo de los ingresos frente a los gastos para generar utilidades, considerando que es una empresa de servicios no es tan rentable la operación al confrontar la utilidad generada frente a la inversión ya que lo único que está haciendo es mantenerse dentro del mercado.